Что за новый вид страхования жизни появится в России?
С 1 июля 2026 года в России появится новый вид страхования жизни — с доходностью. По договору, кроме страховой суммы, выплачивается инвестиционный доход. Доходность бывает двух типов: объявляемая (страховщик сам её назначает) и расчётная (привязана к рыночным активам). Федеральный закон от 10 июня 2026 г. № 172-ФЗ уже подписан Президентом РФ Владимиром Путиным. Нововведение призвано разграничить классическое рисковое страхование и инвестиционные инструменты, которые до сих пор часто смешивались в продуктах типа ИСЖ (инвестиционного страхования жизни).
Что это за два новых подвида страхования жизни?
Закон вводит четкое разделение «страхования жизни с доходностью» на два типа, которые отличаются принципом расчета прибыли.
Страхование жизни с объявляемой доходностью. По такой программе страховщик сам определяет размер инвестиционного дохода, который он выплатит клиенту сверх страховой суммы. Ключевое ограничение: этот доход не может зависеть от успешности какого-то конкретного актива (например, акций конкретной компании) или биржевого индекса. По сути, это аналог депозита с защитой капитала, где доход назначает компания.
Страхование жизни с расчетной доходностью. Здесь доход рассчитывается по строгой формуле, прописанной в договоре, и напрямую зависит от ситуации на рынке: доходности конкретных активов, группы активов или наступления определенных обстоятельств. Это делает продукт более прозрачным, но и более рискованным, чем первый вариант.
Кому разрешат купить полис с расчетной доходностью?
Новый закон вводит строгие ограничения для доступа к продукту с расчётной доходностью. Купить такой полис вправе только граждане, имеющие статус квалифицированного инвестора. Для его получения нужны либо активы на сумму от 6 млн рублей, либо профильные сертификаты и опыт работы на финансовом рынке. Кроме того, взнос — только единовременный, минимум 6 млн. Таким образом, законодатель намеренно отсекает обычных клиентов, оставляя продукт для опытных участников рынка.
Может ли страховая выплата уменьшиться из-за кризиса?
С одной стороны, для полисов с «расчетной доходностью» допускается зависимость дохода от рыночных показателей (доход может быть как высоким, так и нулевым). С другой стороны, закон четко оговаривает: сама страховая сумма и выкупная сумма (которую вы получите при расторжении договора) не могут быть поставлены в зависимость от доходности активов или значений индексов.
Более того, в договор разрешено включать условие об увеличении этих сумм в зависимости от инфляции (индекс потребительских цен) или ключевой ставки ЦБ. Но есть критически важный нюанс: уменьшение страховой или выкупной суммы в зависимости от этих показателей не допускается. Это значит, что ваш базовый капитал (страховая сумма) защищен от обесценивания в соответствии с выбранным индикатором, но только в сторону роста.
Источники: