CarMoney сообщает о повышении кредитного рейтинга до уровня ruBB с позитивным прогнозом от «Эксперт РА»

Повышение кредитного рейтинга обусловлено улучшением позиции по капиталу вследствие проведенной докапитализации, говорится в сообщении агентства. Кроме того, рейтинг учитывает адекватные конкурентные позиции CarMoney на рынке, умеренно высокую рентабельность, приемлемую ликвидную позицию и адекватный профиль фондирования, а также умеренно высокую эффективность сборов по портфелю микрозаймов. Агентство отмечает, что компания стабильно входит в ТОП-10 в рэнкинге «Эксперт РА» (8-е место по размеру «рабочего» портфеля¹). CarMoney исторически является лидером в сегменте автозаймов, занимая 57% данного сегмента по размеру портфеля².

Ключевые моменты из релиза агентства:

• Позитивный прогноз по рейтингу обусловлен ожиданиями агентства по наращиванию бизнеса компании и повышению его рентабельности при сохранении умеренной утилизации капитального буфера. Проведенное в июле текущего года размещение акций материнской компании ПАО «СмартТехГрупп» на Московской Бирже³ позволило докапитализировать МФК на 750 млн руб. и повысить норматив достаточности собственных средств НМФК1 до 17,8% (на 01.08.2023).

• Рентабельность бизнеса (RoE) за период с 01.07.2022 по 01.07.2023 выросла до 22% по чистой прибыли ОСБУ против 15% за аналогичный период годом ранее. Позитивный прогноз учитывает заложенное в финансовый план усиление рентабельности до 24% по итогам 2023-2024 гг. вследствие наращивания рыночных позиций.

• Показатель долговой нагрузки Долг/EBITDA=2,43 на 01.07.2023 предполагается к снижению на среднесрочном горизонте в связи с опережающим ростом собственных средств.

• Пассивы компании преимущественно представлены собственными средствами (44% на 01.07.2023 и 52% на 01.08.2023), а также средствами многочисленных розничных инвесторов (стабильно порядка четверти пассивов). Структура фондирования отличается адекватной диверсификацией по источникам.

• Значение показателя прогнозной ликвидности составляет 128%, а текущей ликвидности – 121% на 01.07.2023.

Методология рейтингового агентства «Эксперт РА» претерпела изменения в оценке качества портфеля микрозаймов с акцентом на винтажный анализ, что положительно повлияло на рейтинг CarMoney. Выдачи займов компании сконцентрированы в сегменте автозаймов (86% в объеме выдачи за 1пг2023). Благодаря наличию залогов в сегменте автозаймов наблюдается высокая собираемость в период созревания. Агентством также позитивно оценивается собираемость по автозаймам на горизонте 12 месяцев с момента выдачи.

Анна Калугина, генеральный директор финтех-сервиса CarMoney:

«Повышение кредитного рейтинга CarMoney стало результатом нашей работы по привлечению дополнительных средств в капитал компании, а также по сохранению высокой рентабельности бизнеса. Размещение акций в июле 2023 года, а также адекватная диверсификация фондирования по ставкам и источникам позволяют нам сбалансированно реализовывать стратегию роста основного бизнеса. Компания продолжает ориентироваться на наш основной продукт — автозаймы, обеспечивший нам стабильные конкурентные позиции на рынке. Позитивный прогноз по кредитному рейтингу от агентства адекватно отражает планы CarMoney по масштабированию бизнеса и улучшению финансовых показателей компании. В конечном итоге, улучшение кредитного рейтинга в перспективе позитивно отразится на стоимости размещения новых облигационных выпусков компании».

Более подробная информация о рейтинговой истории ООО «МФК «КарМани» представлена на сайте рейтингового агентства «Эксперт РА»: https://raexpert.ru/database/companies/stolichniy_zalogoviy_dom/

Справка об ООО МФК «КарМани»

• Финтех-сервис CarMoney (ООО МФК «КарМани») – абсолютный лидер в сегменте обеспеченных займов в РФ по версии НРА. По оценкам рейтингового агентства «Эксперт РА», в 2023 году входит в ТОП-10 МФО по размеру портфеля и объему чистой прибыли.

• Доля CarMoney на рынке автозаймов остается стабильно высокой (более 55% по данным СПАРК на 30.09.2023), компания сохраняет абсолютное лидерство в этом сегменте.

• В 2016 году CarMoney первой на рынке запустила сервис по выдаче займов под залог автомобиля, при котором транспортное средство остается в собственности и пользовании своего владельца.

• На сегодняшний день более 87% всех займов оформляются через онлайн-платформу собственной разработки, возможное время от заявки до выдачи займа составляет 23 минуты.

• Основной фактор стабильности бизнес-модели – наличие автомобиля как предмета залога. Все займы более чем в 2 раза обеспечены ликвидным залогом.

• Ключевое конкурентное преимущество компании – её технологичность: автоматизация и роботизация всех процессов, омниканальность, сервис 24/7, клиентский путь в полностью автоматизированных системах. Мобильное приложение компании входит в ТОП-5 лучших сервисов в своем сегменте по версии портала Brobank.ru и имеет высокие рейтинги в AppStore (4,8) и GooglePlay (4,6).

• Финтех-сервис CarMoney занимается активным привлечением финансирования на публичном рынке заимствований, разместив с 2017 года 5 облигационных выпусков на общую сумму 1,5 млрд руб.

• В июле 2023 года компания стала первой и единственной МФО в России, получившей публичный статус. В результате первичного размещения акций ПАО «СТГ» (материнская компания ООО МФК «КарМани») на Московской бирже было привлечено 978 млн рублей.

• CarMoney представлена в 72 регионах России. Имеет сеть партнёрских офисов (более 2000). Головной офис находится в Москве.

• CarMoney входит в государственный реестр Банка России, является членом СРО «МиР».

• Аудитор CarMoney – компания «ФинЭкспертиза».

1 По состоянию на 01 июля 2023 года.

2 По оценке компании на основе публичных данных на 01 июля 2023 года.

3 3 июля 2023 года публичное акционерное общество «СмартТехГрупп» (ПАО «СТГ») разместило акции на Московской бирже (тикер MOEX: CARM). Единственным существенным активом ПАО «СТГ» с долей владения 100% является ООО «МФК «КарМани», работающее под брендом CarMoney.