Los hipotecados cierran el año con buenas noticias: el euríbor, el índice al que están referenciadas la inmensa mayoría de los préstamos para vivienda a tipo variable, vuelve a caer en diciembre empujado por los recortes de los tipos de interés del Banco Central Europeo (BCE) y abarata sus cuotas mensuales. A falta de una jornada para finalizar diciembre, el euríbor registra una media mensual del 2,435%, retrocediendo así 0,07 puntos respecto a noviembre, cuando se situó en el 2,506% y sumando nueve meses de caídas a lo largo del año. En términos interanuales, el indicador registra un desplome significativo de 1,244 puntos, marcando la mayor bajada para un mes de diciembre desde 2012. Aunque el ritmo de descenso se ha ralentizado en comparación con meses anteriores, el impacto sigue siendo notable para las economías familiares.
Los hipotecados a tipo variable que tengan que revisar su préstamo anualmente en enero de 2025, las noticias son alentadoras. Según cálculos de Kelisto.es, una hipoteca media en España verá una reducción mensual de 101,53 euros, lo que se traduce en un ahorro anual de 1.218,36 euros, equivalente a una rebaja del 12%. Estos datos cambiarían en función del año de firma de la hipoteca, de la cantidad y del plazo de amortización acordado entre cliente y banco. De esta forma, para una hipoteca inferior (de 100.000 euros) que se revise en enero la bajada sería de 67 euros al mes (809 euros al año), mientras que para una hipoteca de 200.000 euros sería de 135 euros menos al mes (1.618 euros al año) y para una de 300.000 euros, 202 euros menos al mes (2.428 euros al año). Por otro lado, los titulares de hipotecas con revisiones semestrales también disfrutarán de un alivio significativo. En este caso, la cuota mensual bajará en 82,44 euros, lo que supone un ahorro semestral de 494,64 euros, representando una reducción del 9,56%.
A lo largo de 2024, el euríbor a 12 meses ha mostrado una tendencia descendente significativa, influenciada por las decisiones del BCE de reducir los tipos de interés para estimular la economía. En concreto, en enero se situó en el 3,609% (0,07 puntos por debajo del dato de diciembre de 2023) para repuntar de forma consecutiva en febrero, marzo y abril al 3,671%, 3,718% y 3,703%, respectivamente. A partir de mayo rompió con esta tendencia al alza para acumular bajada tras bajada. En mayo el euríbor cerró en el 3,680%, en junio en el 3,650%, en julio en el 3,526%, en agosto en el 3,166%, en septiembre en el 2,936%, en octubre en el 2,691%, en noviembre en el 2,506% y en diciembre en el 2,435%. Así, el euríbor medio del año 2024 es 3,274%, por debajo del 3,869% marcado en 2023. El valor más alto del año ha sido del 3,756% marcado el día 19 de marzo de 2024 y el valor más bajo del año ha sido del 2,348% de este pasado 4 de diciembre.
En cuanto a las previsiones para 2025, el comparador prevé que el BCE siga ejecutando nuevas rebajas de los tipos de interés -ahora en el 3% tras los cuatro recortes de este año, el último de ellos en diciembre- que llevarían al euríbor a situarse en el entorno del 2% para la segunda mitad del próximo año y a caer por debajo de esa cifra (hasta rondar el 1,75%) a finales de 2025. No obstante, los próximos recortes de tipos del BCE estarán muy condicionados por la senda que tome la Reserva Federal de Estados Unidos (FED). “La situación en Estados Unidos (con precios lejos del objetivo del +2% y el posible repunte de la inflación como consecuencia de las medidas que pudiera tomar el gabinete Trump) hace prever que la FED vaya a ralentizar las bajadas de tipos que tenía pensadas para 2025 y 2026, lo que obligará al BCE a ser cauto con sus rebajas de tipos para no llevar al euro a la paridad”, explica la portavoz de Kelisto.es, Estefanía González.
No obstante, el débil crecimiento económico de la eurozona por el estancamiento de Alemania, al que se le suma la parálisis política en este país y en Francia y la amenaza de una guerra comercial entre Estados Unidos y China podrían hacer que la balanza del BCE se incline hacia nuevas bajadas de los tipos. “En un contexto de crecimiento económico europeo muy débil, con algunas de las magnitudes macroeconómicas más relevantes publicando datos similares al 2008, con el gran endeudamiento de algunos de los países miembros, creemos que la responsabilidad de estimular el crecimiento recae casi por completo en la política del BCE, por lo que esperamos recortes de tipos agresivos en los próximos meses”, apuntan los analistas de XTB. Así, desde XTB consideran que el euríbor retomará sus caídas en los próximos meses para cotizar en 2025 en niveles del 2%, debido a los recortes de tipos del BCE ante la caída en el crecimiento económico, y una inflación por debajo del objetivo del 2%.
